Trong vài năm qua, hệ sinh thái tiền điện tử đã phát triển nhanh chóng. Theo Statista, thị trường tiền điện tử dự kiến sẽ đạt 37,87 tỷ USD trong năm nay.
Mỗi khu vực trên toàn thế giới có một thực tế khác nhau về sự tăng trưởng của thị trường tiền điện tử.
Đức, Nga và Vương quốc Anh hiện đang dẫn đầu việc áp dụng thị trường tiền điện tử ở khu vực châu Âu.
Nhưng một mối quan tâm chung của người dùng trong ngành tiền điện tử trên toàn thế giới đó là sự an toàn dữ liệu của họ.
Bitsa, nhà cung cấp dịch vụ thẻ tiền điện tử, đã nghiên cứu người dùng của mình để hiểu một số lợi ích chính của việc sử dụng thẻ tiền điện tử làm phương thức thanh toán.
Nghiên cứu tiết lộ một số dữ liệu thú vị. 28% coi bảo mật là lợi ích chính của việc sử dụng thẻ tiền điện tử, 23% cho rằng tốc độ là tốt nhất và 17% coi trọng quyền riêng tư.
Trong những tháng qua, các cuộc tấn công an ninh mạng đã gia tăng nhanh chóng. Theo Statista, chi phí trung bình toàn cầu cho mỗi lần xâm phạm dữ liệu lên tới 4,45 triệu đô la Mỹ, tăng so với 4,35 triệu đô la Mỹ của năm trước. Chi phí vi phạm dữ liệu trung bình khác nhau giữa các lĩnh vực, với mức giá trung bình cao nhất trong ngành chăm sóc sức khỏe.
Ngoài ra, vào năm 2023, số vụ hack đã tăng 7% so với năm 2022, theo Forbes. Theo Statista, trong quý 1 năm 2023 đã ghi nhận hơn 6 triệu hồ sơ về các cuộc tấn công mạng.
Những người chơi tiền điện tử khác cũng phải hứng chịu các vụ hack, chẳng hạn như Cypher và Zunami.
Một nghiên cứu gần đây được thực hiện bởi bộ phận an ninh mạng của Blackberry đã tiết lộ một số phần mềm độc hại nguy hiểm nhất ảnh hưởng đến ngành công nghiệp tiền điện tử, như SmokeLoader, RaccoonStealer và Vidar.
Hacker đang phát triển các kỹ thuật hack mới, tân tiến và di chuyển nhanh hơn.
Ở những nơi khác, Daan Crypto Trades thận trọng đã gắn cờ hợp đồng mở tăng vọt, quay trở lại mức được thấy lần cuối sau đợt tăng giá BTC ngắn ngủi sau chiến thắng pháp lý của nhà quản lý tài sản Grayscale trước các cơ quan quản lý Hoa Kỳ.
Trong khi đó, trader và nhà phân tích Rekt Capital yêu cầu phe bò giành lại mức cao hơn và giữ chúng cho đến thời điểm đóng hàng tháng vào tháng 9.
“Sẽ sớm quay trở lại ~27.100 đô la (màu đen)”, Rekt Capital dự đoán trong ngày cùng với biểu đồ.
“Mức này đóng vai trò là mức hỗ trợ vào đầu năm nay và có thể trở thành mức kháng cự mới trong tháng này, trừ khi BTC lấy lại được mức đóng hàng tháng trên màu đen”.
Biểu đồ BTC | Nguồn: Rekt Capital/X
Giá Bitcoin tiếp tục bỏ qua sức mạnh DXY
Với quyết định của Fed Hoa Kỳ về lãi suất sắp diễn ra vào ngày 20/9, cuộc trò chuyện vĩ mô tập trung vào việc chuẩn bị cho sự kiện này.
Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) cho thấy sức mạnh tiếp tục trong ngày mặc dù có giả định lãi suất sẽ không tăng vào cuối tuần.
DXY dao động trên mức 105, lần đầu tiên vượt qua mức đó kể từ giữa tháng 3.
Bitcoin, theo truyền thống có mối tương quan nghịch với Chỉ số, tuy nhiên không có dấu hiệu suy yếu.
“Bitcoin đạt 27.000 đô la, trong khi DXY ở trên 105”, James Straten, nhà nghiên cứu và phân tích dữ liệu lưu ý cùng với biểu đồ so sánh.
Biểu đồ so sánh BTC và DXY | Nguồn: James Straten/X
“Lần cuối cùng DXY giao dịch ở mức 105 là vào tháng 3 khi Bitcoin giao dịch ở mức dưới 20.000 đô la. Thời điểm trước đó là quý 4/2022, Bitcoin đang giao dịch ở mức 17.000 đô la”.
Mark Yusko: Làn sóng thủy triều Bitcoin đang đến
Nhà sáng lập Morgan Creek Capital tuyên bố sự kết hợp giữa sự kiện halving sắp tới của mạng Bitcoin và khả năng phê duyệt quỹ Bitcoin ETF giao ngay của BlackRock sẽ mang lại “nhu cầu hàng chục tỷ, nếu không muốn nói là hàng trăm tỷ đô la vào thị trường giao ngay vật chất”.
Trên podcast Forward Guidance (Spotify/Apple), Yusko tuyên bố xu hướng hiện tại đối với ngành công nghiệp tiền điện tử phổ biến trong các tổ chức đầu tư truyền thống là “tất cả sẽ biến mất” sau khi được ETF phê duyệt.
Yusko cho biết, nhiều rào cản hiện đang được áp dụng để ngăn cản các nhà đầu tư tổ chức tiếp cận tiền điện tử, nhưng điều đó sẽ thay đổi. “Không ai có thể nói không”, Yusko nói, “không phải UBS, không phải Merrill Lynch, không ai cả”.
Nhưng tâm lý đã chùn bước đáng kể kể từ đợt tăng giá tiền điện tử gần đây nhất, khi nhiều khách hàng tổ chức khác đang kêu gọi truy cập, Yusko nói. “Bây giờ họ nói điều đó ít hơn so với 2 năm trước vì mọi người mua được những gì mà họ ước họ mua”.
“Bây giờ nó đang giảm giá”, Yusko nói, “nhưng họ lại bán tất cả”.
Yusko nói, trong mọi “hoạt động kinh doanh khác trên thế giới” ngoài cổ phiếu và tiền điện tử, mọi người sẽ “đụng độ nhau” để giành được một giao dịch tốt, nhưng đầu tư lại thể hiện hành vi ngược lại.
Người dẫn chương trình podcast Jack Farley nhận xét:
“Nhu cầu về thứ gì đó luôn cao nhất ở đỉnh và thấp nhất ở đáy”.
Yusko trả lời:
“Con người thực sự là loài động vật đơn giản. Họ mua những gì họ ước mình đã mua và họ bán những gì họ sắp cần”.
Sự biến động là bạn của bạn
Chuyển cuộc trò chuyện sang tập trung vào cổ phiếu và trái phiếu, Yusko khẳng định mô hình hành vi phi lý có thể được quan sát một cách khách quan trong thời gian dài. “Đây là bằng chứng”, Yusko nói, trích dẫn dữ liệu 20 năm của JPMorgan cho thấy “cổ phiếu kiếm được 8,5% trong khoảng thời gian đó. Trái phiếu được thực hiện 5.5 năm”.
“Tất cả những gì bạn phải làm”, Yusko nói, chỉ đơn giản là “chọn một cái”. Nhưng trong cùng khoảng thời gian đó, nhà đầu tư trung bình chỉ kiếm được 2,9% lợi nhuận, Yusko nói.
“Làm thế nào mà có thể?” Yusko hỏi. “Tất cả những gì bạn phải làm là chọn một hoặc một ít trong mỗi thứ”.
“Không. Họ mua cổ phiếu khi giá đang nóng và bán chúng khi giá không cao”.
Yusko lập luận các nhà đầu tư trẻ nên “chấp nhận biến động” hơn là an toàn với “các khoản đầu tư không rủi ro” như trái phiếu.
“Theo nghĩa đen, việc những người từ 20 đến 65 tuổi sở hữu trái phiếu là vi phạm pháp luật. Nếu bạn 20 tuổi và không thể chạm tới tiền trong 50 năm…bạn nên sở hữu tài sản có tính biến động cao nhất”.
Yusko nói, cái gọi là đầu tư “không rủi ro” cuối cùng vẫn mang lại cho nhà đầu tư thận trọng lợi nhuận gần như bằng 0 vì “lạm phát sẽ phá nát những gì bạn kiếm được”.
Axie Infinity được xếp hạng trong số các game play-to-earn dựa trên blockchain lớn nhất từ trước đến nay. Tuy nhiên, mức độ tỏa sáng của nó đã giảm đi đáng kể so với mức đỉnh điểm vào tháng 1/2022. Sau đó, trung bình hàng tháng có 2,78 triệu người chơi đổ xô vào game. Tuy nhiên, số lượng ngày nay chỉ ở mức trung bình 359.254 người tham gia hàng tháng, dẫn đến mức giảm đáng kể hơn 87%.
Số người dùng trung bình hàng tháng của Axie Infinity giảm đáng kể 87%
Số người dùng trung bình hàng tháng của game blockchain play-to-earn, Axie Infinity, đã sụt giảm đáng kể từ tháng 1/2022. Vào thời điểm đó, Axie Infinity thu hút trung bình 2,78 triệu người dùng hàng tháng. Đến tháng 6/2022, con số này giảm xuống còn 958.044.
Số người chơi trung bình hàng tháng của Axie Infinity
Tháng tiếp theo sụt giảm khoảng 191.240 người dùng, còn lại khoảng 766.804 người dùng hàng tháng vào tháng 7/2022. Kể từ tháng 2/2023, Axie đã không vượt qua mốc 400.000 cũng như không giảm xuống dưới 340.000, theo số liệu của activeplayer.io.
Game sử dụng công nghệ NFT lần đầu tiên được giới thiệu trên blockchain Ethereum. Để mở rộng, Sky Mavis, nhà phát triển game đã phát triển chain layer 2 (L2) có tên Ronin. Quá trình triển khai Ronin kết thúc vào tháng 2/2021 và đến tháng 4 cùng năm, tất cả các NFT của Axie đã chuyển từ Ethereum sang Ronin.
Số liệu thống kê TVL của Axie Infinity | Nguồn: DeFiLlama
Ngay cả khi số lượng người dùng hàng tháng giảm, Axie đã ghi nhận 4,28 tỷ đô la doanh thu NFT trên 20,32 triệu giao dịch. Tuy nhiên, số liệu từ defillama.com chỉ ra rằng tổng giá trị bị khóa (TVL) trên Ronin đã giảm đáng kể. Vào ngày 3/12/2021, TVL của Ronin đạt đỉnh 1,487 tỷ đô la, nhưng sau đó đã giảm xuống còn 61 triệu đô la.
Các loại tiền điện tử gốc của dự án, Axie Infinity (AXS) và Smooth Love Potion (SLP), đã giảm 97,13% đến 99,65% so với mức cao kỷ lục của chúng. Trong tháng trước, AXS giảm 1,3% nhưng đã tăng 4% trong tuần qua. Trong khi đó, SLP giảm 2,2% trong 30 ngày so với đồng đô la Mỹ. SLP xếp hạng 351 trong số hơn 10.000 loại tiền điện tử, trong khi AXS giữ vị trí thứ 61 vào ngày 16/9/2023.
Hơn 99% nhà đầu tư AXS đã phải đối mặt với thua lỗ kể từ khi game ra mắt loại tiền tệ. Số lượng ví hoạt động duy nhất của Axie cũng không khá hơn là bao, với mức giảm hơn 14% trong 30 ngày qua. Số lượng giao dịch của tháng này giảm 6,53% so với tháng trước.
Số liệu Dappradar của Axie Infinity và số lượng ví hoạt động duy nhất
Với khối lượng giảm hơn 43%, con số của dự án có vẻ ảm đạm. Mặc dù con số 359.254 người chơi hàng tháng là đáng chú ý nhưng trò chơi di động Call of Duty đã thu hút gần 57,9 triệu người chơi trong tháng 8. Điều này cho thấy Call of Duty có lượng người dùng hoạt động hàng tháng nhiều hơn Axie khoảng 161,3 lần.
OpenSea và Rarible đều xác nhận đã chặn các giao dịch Stoner Cats NFT, trong khi Blur không hiển thị niêm yết hoạt động nào sau quyết định của SEC Hoa Kỳ.
Dự án Stoner Cats NFT không còn được giao dịch tại các thị trường nổi bật như OpenSea, Blur và Rarible nữa. Các động thái này diễn ra sau thông báo tuần trước từ Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) buộc tội những nhà sáng lập bán chứng khoán chưa đăng ký.
Ethereum NFT này gắn liền với một loạt phim hoạt hình có sự tham gia của người nổi tiếng, ban đầu được bán vào năm 2021 và đã có sẵn để giao dịch trên nhiều thị trường khác nhau kể từ đó. Nhưng tại thời điểm viết bài này, cả OpenSea và Blur đều không hiển thị bất kỳ sản phẩm đang hoạt động nào cho NFT của Stoner Cats, trong khi Rarible không còn niêm yết dự án trên trang web của mình.
OpenSea vẫn hiển thị trang dự án, nhưng một đại diện của thị trường đã xác nhận rằng không thể mua, bán hoặc chuyển nhượng qua OpenSea nữa. Trên trang Tiêu chuẩn cộng đồng của mình, OpenSea lưu ý rằng vì trang web này cũng được sử dụng làm trình khám phá blockchain cho NFT nên nó ưu tiên giữ các trang dự án trực tuyến ngay cả khi giao dịch đã bị vô hiệu hóa.
Rarible xác nhận thị trường “đã chặn giao dịch dựa trên việc giám sát thị trường của chúng tôi về các sự kiện gần đây”. Blur đã không trả lời ngay lập tức yêu cầu xác nhận lệnh cấm giao dịch.
Mặc dù NFT không còn được niêm yết trên Rarible và không thể giao dịch trên OpenSea, nhưng chúng vẫn tồn tại trên blockchain và trong ví của holder. Và chúng vẫn có thể được bán tại các thị trường có niêm yết chúng, chẳng hạn như cả LooksRare và X2Y2 đều niêm yết Stoner Cats NFT đang hoạt động tính đến thời điểm viết bài này.
Stoner Cats được đồng sáng tạo bởi nữ diễn viên Mila Kunis, người sở hữu studio Orchard Farm Productions đã phát triển dự án. Dự án đã bán Ethereum NFT cho phép truy cập vào một loạt web, tập trung vào việc khai thác những chú mèo hoạt hình.
Kunis lồng tiếng cho một trong những con mèo. Chồng cô là Ashton Kutcher và những người nổi tiếng khác như diễn viên hài Chris Rock, nữ diễn viên Jane Fonda, người sáng tạo ra “Family Guy” Seth McFarlane và thậm chí cả nhà sáng lập Ethereum Vitalik Buterin cũng đã lồng tiếng.
Stoner Cats đã bán được 10.420 NFT vào tháng 7/2021, thu về hơn 8 triệu đô la từ đợt bán đầu tiên. Theo dữ liệu từ SEC, những người sáng tạo cũng đã cắt giảm doanh số bán hàng trên thị trường thứ cấp trị giá hơn 20 triệu đô la sau đó.
Những người sáng tạo đã giải quyết với SEC Hoa Kỳ về các cáo buộc bán chứng khoán chưa đăng ký và đồng ý trả khoản tiền phạt dân sự 1 triệu đô la, số tiền này sẽ được sử dụng để thành lập Fair Fund để hoàn trả cho các nhà đầu tư. Chi tiết về khả năng đủ điều kiện vẫn chưa được công bố. Theo cơ quan này, những người tạo ra Stoner Cats cũng đồng ý tiêu hủy mọi NFT còn lại mà họ sở hữu.
Doanh số bán Stoner Cats NFT đã tăng vọt vào tuần trước sau khi tin tức của SEC xuất hiện và giá cũng tăng theo, tăng từ giá sàn (NFT được niêm yết rẻ nhất) là 0,019 ETH (30 đô la) vào thứ 4 lên mức cao nhất gần đây là 0,082 ETH (131 đô la) đầu thứ 5, theo dữ liệu từ NFT Price Floor. NFT vẫn đang được giao dịch trên OpenSea và Blur kể từ tuần trước.
Nhưng giá đã ổn định đáng kể kể từ đó vì NFT đã biến mất khỏi các thị trường lớn. Giá sàn hiện tại là 0,037 ETH, tương đương khoảng 61 đô la.
Một thẩm phán quận D.C. đã khuyến khích Binance Holdings Limited và Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Lỳ (SEC) hợp tác khi cơ quan này thúc đẩy thêm thông tin về cách xử lý tài sản của khách hàng tại Binance.US.
Căng thẳng đã bùng nổ trong vài tuần qua khi SEC cáo buộc BAM, công ty đứng sau Binance.US, đã cố tình “chậm chạp” xuất trình tài liệu. Mặt khác, Binance.US cho biết yêu cầu cung cấp tài liệu của cơ quan này là “quá rộng” và “quá nặng nề”.
“Tôi cần cả hai bên hạ nhiệt, quên đi quá khứ và cố gắng cung cấp cho tôi một số điều có giá trị”, Thẩm phán Zia Faruqui của Tòa án Quận Columbia nhấn mạnh hôm thứ Hai (18/9) trong một phiên điều trần.
SEC đã yêu cầu một số thông tin nhất định về tài sản của khách hàng nhưng cho biết BAM cho đến nay vẫn chưa thực hiện. Trong khi đó, BAM đã từ chối các yêu cầu của SEC, cho rằng nhiều yêu cầu trong số đó quá rộng hoặc nặng nề trong hồ sơ tòa án chưa được niêm phong vào thứ Hai.
Báo cáo tài chính
SEC đang yêu cầu thông tin xung quanh việc lưu ký tài sản của khách hàng bao gồm “chính sách khắc phục thảm họa”, duy trì quyền kiểm soát ví tài sản tiền điện tử và báo cáo tài chính của BAM, bao gồm cả sổ cái chung của nó.
BAM cho biết họ sẽ “xuất sổ cái chung vào ngày đã được hai bên thống nhất”.
Cơ quan này cũng đã yêu cầu thông tin về Ceffu, mà SEC cho biết là một “Thực thể Binance mới được đổi thương hiệu” dường như kiểm soát tài sản của khách hàng.
SEC đã kiện sàn giao dịch và người sáng lập Changpeng Zhao vì vi phạm nhiều luật chứng khoán liên bang vào tháng 6 và cho biết họ đã trình bày sai về việc giám sát nền tảng Binance.US.
SEC và BAM đã đồng ý tổ chức phiên điều trần vào ngày 12 tháng 10 và nộp báo cáo tình trạng chung trước ngày 10 tháng 10.
Khi PayPal công bố PYUSD vào tháng trước, nó đã nêu bật tiềm năng thanh toán của stablecoin trên quy mô toàn cầu. Nhưng báo cáo minh bạch đầu tiên cho thấy việc áp dụng vẫn còn một chặng đường dài — dù PYUSD đang đối mặt với các đối thủ cạnh tranh tồn tại những vấn đề riêng.
Công ty phát hành stablecoin của PayPal, Paxos Trust, cho biết họ nắm giữ 45,3 triệu USD tài sản hỗ trợ PYUSD vào cuối tháng trước. Báo cáo được công bố vào tuần trước thể hiện cái nhìn đầu tiên của công chúng về tài sản liên quan đến 44,3 triệu USD PYUSD.
Báo cáo cho biết, trong khi PYUSD chỉ được hỗ trợ bằng hơn 1,5 triệu USD tiền gửi bằng tiền mặt thì phần lớn dự trữ của stablecoin này là các thỏa thuận Reverse Repurchase được thế chấp bằng Kho bạc Hoa Kỳ và trị giá 43,8 triệu USD.
Thỏa thuận Reverse Repurchase là các khoản vay có thế chấp hiệu quả, trong đó một tổ chức bán chứng khoán cho một tổ chức khác với kỳ vọng rằng chúng sẽ được mua lại ở một mức giá nhất định, thường là cao hơn, vào một ngày trong tương lai.
Như Paxos lưu ý, các thỏa thuận của nó liên quan đến các giao dịch với “các tổ chức tài chính có uy tín” có thời gian đáo hạn qua đêm, điều này cuối cùng làm giảm nguy cơ thua lỗ đến mức “được coi là không quan trọng”.
Stablecoin là tài sản kỹ thuật số được gắn với giá của một loại tiền tệ có chủ quyền như đồng đô la Mỹ. Và, thường được hỗ trợ bởi sự kết hợp của các tài sản lưu động như tiền mặt và nợ chính phủ, một số stablecoin hàng đầu có tài sản trị giá hàng tỷ đô la đằng sau chúng.
Tuy nhiên, vốn hóa thị trường của stablecoin đã giảm dần kể từ sự sụp đổ của TerraUSD (UST) vào mùa xuân năm ngoái. Theo CoinGecko, tổng giá trị của stablecoin đã giảm từ khoảng 188 tỷ USD vào tháng 5 năm ngoái xuống còn 123 tỷ USD vào thời điểm hiện tại.
Vốn hóa stablecoin | Nguồn: CoinGecko
Những trở ngại đối với stablecoin lớn thứ hai trong thế giới tiền điện tử, USD Coin (USDC) của Circle, cũng đã kéo dài kể từ khi nó nhanh chóng mất đi mức cố định 1 USD trong bối cảnh Silicon Valley Bank thất bại vào tháng 3. Và gần đây, các nhà phân tích tại công ty nghiên cứu Kaiko đã nêu lên mối lo ngại về khả năng Tether duy trì ở mức 1 USD một cách nhất quán.
UST của Terra là một stablecoin thuật toán. Ưu đãi giao dịch với một đồng LUNA, đã giúp giữ giá trị của UST ổn định—cho đến khi điều đó không xảy ra. Vụ sụp đổ 60 tỷ USD của hai đồng coin này đã đẩy tiền điện tử vào thị trường gấu và làm dấy lên những lời kêu gọi ban hành luật về stablecoin của Hoa Kỳ.
Các thành viên Quốc hội, chẳng hạn như Maxine Waters (D-CA), cho biết PayPal lẽ ra nên chờ luật pháp và khuôn khổ liên bang có hiệu lực trước khi tung ra PYUSD. Tuy nhiên, với việc Paxos được quản lý tại New York thuộc Bộ Dịch vụ Tài chính của bang, PayPal đã tiếp tục phát triển sản phẩm của mình được đăng ký hợp lệ tại Empire State.
Khi bước vào không gian stablecoin, PayPal cho biết việc cung cấp của họ sẽ dựa trên nền tảng minh bạch và uy tín. Trong thông báo ban đầu về PYUSD, PayPal nhấn mạnh rằng các báo cáo về dự trữ sẽ là trụ cột trong nhịp độ hàng tháng của sản phẩm.
Tuy nhiên, bất chấp thương hiệu và cam kết minh bạch, vốn hóa thị trường hiện tại của PYUSD là 43,4 triệu USD, nhỏ hơn rất nhiều so với các stablecoin hàng đầu là USD Coin (USDC) và Tether (USDT).
Theo CoinGecko, USDC và USDT có vốn hoá lần lượt là 83 tỷ USD và 26 tỷ USD, đồng thời chiếm 90% thị trường stablecoin. Trong khi đó, vốn hóa thị trường của PYUSD chỉ chiếm 1%.
Theo một báo cáo gần đây từ Kaiko, mặc dù stablecoin đã được đánh giá là hữu ích cho việc thanh toán và chuyển tiền xuyên biên giới, nhưng công nghệ này cũng được sử dụng rất nhiều bởi những người thực hiện giao dịch tiền điện tử.
Báo cáo cho thấy, tất cả trừ 26% giao dịch trên các sàn giao dịch tiền điện tử tập trung, chẳng hạn như Coinbase hay Binance, đều không sử dụng stablecoin. Nhà phân tích Dessislava Aubert của Kaiko nói rằng mặc dù báo cáo minh bạch của PayPal về PYUSD được đưa ra trước một số sàn giao dịch list, nhưng việc áp dụng nó cho đến nay vẫn còn ảm đạm.
“PYUSD đã được list trên một số sàn giao dịch tập trung vào cuối tháng 8, đặc biệt là Coinbase và Kraken, nhưng khối lượng giao dịch hàng ngày của nó không ổn định và khá thấp so với các loại stablecoin khác. Nhìn chung, điều này cho thấy nhu cầu đang chậm lại”.
Trong ngày qua, PYUSD đã đạt khối lượng giao dịch hàng ngày khoảng 1,2 triệu USD, theo CoinGecko. Để tham khảo, Tether ghi nhận 14 tỷ USD và USDC đạt 6 tỷ USD đã được giao dịch trong ngày, tính đến thời điểm viết bài này.
Phần lớn khối lượng giao dịch PYUSD đã tập trung vào HTX, trước đây là Huobi, trên ba cặp giao dịch là 740.000 USD. Trên Coinbase và Kraken, PYUSD lần lượt đạt khối lượng giao dịch trị giá 86.000 USD và 87.000 USD.
Trong cái nhìn ban đầu, PayPal thừa nhận rằng hầu hết khối lượng giao dịch PYUSD đều đến từ “môi trường dành riêng cho web” và họ cho biết nó sẽ tương thích với hệ sinh thái đó ngay từ ngày đầu. Nhưng giữa cái lạnh giá của mùa đông tiền điện tử, có vẻ như các trader đang dành thời gian để làm quen với PYUSD.
Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) đã đưa ra một thông báo quan trọng vào ngày 14/9, tiết lộ khoản lỗ lũy kế 100 tỷ đô la vào năm 2023. Hơn nữa, tình hình này dự kiến sẽ trở nên tồi tệ hơn đối với Fed, theo Reuters. Nhưng đối với các tài sản rủi ro như Bitcoin, đây thực sự có thể là một điều may mắn.
Fed chìm trong sắc đỏ
Lý do chính đằng sau sự thụt lùi tài chính này là do các khoản thanh toán lãi cho khoản nợ của Fed đã vượt qua thu nhập được tạo ra từ việc nắm giữ cổ phiếu và các dịch vụ mà Fed cung cấp cho khu vực tài chính.
Do sự phát triển này, các nhà đầu tư hiện đang cố gắng nắm bắt xem điều này sẽ tác động như thế nào đến lãi suất và nhu cầu đối với các tài sản được cho là khan hiếm như BTC.
Thu nhập của Fed chuyển về Kho bạc Hoa Kỳ | Nguồn: St. Louis Fed
Một số nhà phân tích cho rằng khoản lỗ của Fed, bắt đầu từ một năm trước, có khả năng tăng gấp đôi vào năm 2024. Ngân hàng trung ương phân loại những kết quả tiêu cực này là “tài sản trả chậm”, lập luận rằng không cần thiết phải bù đắp chúng ngay lập tức.
Fed từng tạo ra doanh thu cho Kho bạc Hoa Kỳ
Trong lịch sử, Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ là một tổ chức có lợi nhuận. Tuy nhiên, việc thiếu lợi nhuận không cản trở khả năng thực hiện chính sách tiền tệ và đạt được mục tiêu của ngân hàng trung ương.
Việc bảng cân đối kế toán của Fed phát sinh lỗ không có gì đáng ngạc nhiên, đặc biệt là trong bối cảnh lãi suất tăng đáng kể, leo thang từ gần 0 vào tháng 3/2022 lên mức hiện tại là 5,25%. Ngay cả khi lãi suất không thay đổi, Reuters cho rằng khoản lỗ của Fed có thể sẽ kéo dài trong một thời gian. Điều này có thể là do các biện pháp mở rộng được thực hiện vào năm 2020 và 2021 khi ngân hàng trung ương tích cực mua lại trái phiếu để ngăn chặn suy thoái kinh tế.
Ngay cả khi lãi suất không thay đổi, Reuters cho rằng khoản lỗ của Fed có thể sẽ kéo dài trong một thời gian. Điều này có thể là do các biện pháp mở rộng được thực hiện vào năm 2020 và 2021 khi ngân hàng trung ương tích cực mua lại trái phiếu để ngăn chặn suy thoái kinh tế.
Về bản chất, Fed hoạt động giống như một ngân hàng thông thường, vì nó phải cung cấp lợi tức cho người gửi tiền, chủ yếu bao gồm các ngân hàng, nhà quản lý tiền và tổ chức tài chính.
Một bài báo trên Barron’s minh họa một cách hiệu quả tác động của khoản lỗ 100 tỷ đô la, nêu rõ:
“Việc thua lỗ của các ngân hàng Fed Hoa Kỳ không làm tăng thâm hụt ngân sách liên bang. Nhưng khoản lợi nhuận lớn hiện đã biến mất mà họ từng gửi cho Kho bạc đã giúp giảm mức thâm hụt, lên tới 1,6 nghìn tỷ đô la cho đến nay trong năm tài chính này”.
Tổng nợ gộp và trần nợ của Mỹ | Nguồn: BBC
Rõ ràng, tình trạng này là không bền vững, đặc biệt khi khoản nợ của Mỹ hiện đã lên tới 33 nghìn tỷ đô la. Mặc dù ban đầu người ta có thể chỉ trích Fed vì đã tăng lãi suất, nhưng cần phải thừa nhận rằng nếu không có các biện pháp đó, lạm phát sẽ không quay trở lại mức 3,2% và chi phí sinh hoạt sẽ tiếp tục gây áp lực lên nền kinh tế.
Cuối cùng, nhu cầu đáng kể về trái phiếu ngắn hạn và quỹ thị trường tiền tệ phản ánh hàng nghìn tỷ đô la được bơm vào nền kinh tế trong thời kỳ đỉnh điểm của đại dịch. Tuy nhiên, ngay cả khi người ta chấp nhận mức lãi suất cố định 5% cho khoản đầu tư 3 tháng, không có gì đảm bảo rằng lạm phát sẽ duy trì dưới ngưỡng này trong một thời gian dài.
Hơn nữa, các nhà đầu tư phải đối mặt với rủi ro pha loãng mỗi khi Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ bơm thanh khoản vào thị trường, cho dù thông qua việc bán tài sản từ bảng cân đối kế toán hay khi Kho bạc tăng giới hạn nợ.
Cuối cùng, khó có khả năng lợi nhuận từ thu nhập cố định sẽ vượt qua lạm phát trong 12 tháng nữa bởi vì đến một lúc nào đó, chính phủ sẽ cạn kiệt nguồn vốn và buộc phải phát hành thêm trái phiếu kho bạc.
Bất động sản và chứng khoán không còn là nơi lưu trữ giá trị đáng tin cậy
Vẫn còn một câu hỏi quan trọng chưa được trả lời liên quan đến lĩnh vực hoặc loại tài sản nào sẽ thu được nhiều lợi ích nhất khi lạm phát bắt kịp lãi suất trái phiếu kho bạc ngắn hạn. Sự không chắc chắn này xuất hiện khi S&P 500 chỉ còn cách mức cao nhất mọi thời đại 7%, trong khi thị trường bất động sản có dấu hiệu căng thẳng do lãi suất thế chấp đạt mức cao nhất trong hơn 2 thập kỷ.
Một mặt, chỉ số S&P 500 dường như không được định giá quá cao, giao dịch ở mức thu nhập ước tính gấp 20 lần – đặc biệt khi so sánh với các đỉnh trước đó đạt bội số 30 lần hoặc thậm chí cao hơn. Tuy nhiên, các nhà đầu tư lo ngại rằng Fed có thể buộc phải tăng lãi suất hơn nữa để chống lại áp lực lạm phát hiện hành.
Khi chi phí vốn tiếp tục tăng, thu nhập của doanh nghiệp sẽ chịu áp lực, khiến các nhà đầu tư không có bến đỗ an toàn cho dự trữ tiền mặt của họ.
Hiện tại, Bitcoin và các loại tiền điện tử khác có vẻ không phải là một lựa chọn phòng ngừa rủi ro khả thi, nhưng quan điểm này có thể thay đổi khi các nhà đầu tư nhận ra rằng trần nợ của chính phủ Hoa Kỳ về cơ bản là vô hạn. Vì vậy, việc tích lũy dần dần những tài sản này bất kể xu hướng giá ngắn hạn có thể là điều hợp lý.
Thất bại của phe gấu trong việc đẩy giá Bitcoin xuống dưới mức hỗ trợ $25.000 đã kích thích lực mua vào tuần trước. Động lực tích cực tăng thêm vào đầu tuần mới và người mua đang cố gắng duy trì mức tăng trên $27.000.
Những người tham gia thị trường dường như đang phấn khích trước kỳ vọng rằng Cục Dự trữ Liên bang sẽ không tăng lãi suất nữa trong năm nay. Công cụ FedWatch CME cho thấy rằng xác suất 58% lãi suất quỹ của Fed sẽ duy trì ở mức hiện tại ngay cả trong cuộc họp tháng 12.
Đó có thể là một trong những lý do tại sao sức mạnh của Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) không tác động tiêu cực đến giá Bitcoin. Tuy nhiên, các trader cần phải cẩn thận, vì 10 ngày cuối tháng 9 được cho là có lợi cho phe gấu. Theo Carson Group, trong khoảng thời gian từ ngày 20 đến ngày 30 tháng 9, chỉ số S&P 500 (SPX) chỉ có hiệu suất tích cực hai lần kể từ năm 1950.
Bitcoin và các altcoin chọn lọc có thể kéo dài quá trình phục hồi của chúng hơn nữa hay phe gấu sẽ kéo giá xuống thấp hơn? Hãy cùng phân tích biểu đồ để tìm hiểu.
Phân tích kỹ thuật SPX
Chỉ số S&P 500 đã vượt lên trên các đường trung bình động vào ngày 14 tháng 9, nhưng phe bò không thể theo kịp đà tăng và vượt qua rào cản trên cao tại đường xu hướng giảm.
Biểu đồ SPX hàng ngày | Nguồn: TradingView
Phe gấu bán mạnh tại đường xu hướng giảm và kéo giá trở lại bên dưới các đường trung bình động vào ngày 15 tháng 9. Người bán sẽ cố gắng củng cố hơn nữa vị thế của mình bằng cách kéo giá xuống dưới mức hỗ trợ tiếp theo.
Nếu phe bò muốn chiếm thế thượng phong, họ sẽ phải nhanh chóng đẩy giá lên trên đường xu hướng giảm. Có một ngưỡng kháng cự nhỏ tại 4.542, nhưng nếu mức này được chinh phục, chỉ số có thể tăng vọt lên mức 4.607.
Phân tích kỹ thuật DXY
Chỉ số Đô la Mỹ tiếp tục tăng cao hơn trong vài ngày qua, nhưng nó có khả năng gặp phải ngưỡng kháng cự mạnh ở mức 106.
Biểu đồ DXY hàng ngày | Nguồn: TradingView
Nếu người mua không cho phép giá giảm xuống dưới đường trung bình động hàm mũ (EMA) 20 ngày tại 104, điều đó sẽ nâng cao triển vọng tăng giá lên trên 106. Nếu điều đó xảy ra, chỉ số có thể lấy đà và tăng vọt lên 108.
Ngoài ra, nếu giá giảm mạnh từ mức 106, điều đó cho thấy phe bán đang tích cực bảo vệ mức này. Việc giảm xuống dưới đường EMA 20 ngày có thể đẩy giá xuống đường trung bình động đơn giản (SMA) 50 ngày là 102. Điều đó có thể khiến giá bị kẹt trong khoảng từ 101 đến 106 thêm một thời gian nữa.
Phân tích kỹ thuật BTC
Bitcoin đã duy trì trên đường EMA 20 ngày ($26.394) kể từ ngày 14 tháng 9, cho thấy phe bò đã chuyển mức này thành hỗ trợ. Người mua đang cố gắng củng cố vị thế của mình hơn nữa bằng cách đẩy giá lên trên đường SMA 50 ngày ($27.255).
Biểu đồ BTC/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Phe gấu dự kiến sẽ đặt ra thách thức mạnh mẽ trong vùng giữa SMA 50 ngày và ngưỡng kháng cự $28.143. Nếu giá giảm mạnh từ vùng này, điều đó sẽ cho thấy cặp BTC/USDT có thể duy trì giới hạn phạm vi trong khoảng từ $24.800 đến $28.143 thêm vài ngày.
Mặt khác, nếu phe bò đẩy giá lên trên $28.143, nó sẽ dọn đường cho việc tăng tới $30.000 USD và cao hơn tới $31.000.
Nhìn chung, thời gian không còn nhiều cho phe gấu. Nếu muốn giành lại quyền kiểm soát, họ sẽ phải nhanh chóng kéo giá trở lại dưới đường EMA 20 ngày.
Phân tích kỹ thuật ETH
Sau khi vật lộn gần đường EMA 20 ngày ($1.639) trong vài ngày qua, phe bò đã thành công trong việc đẩy ETH (ETH) lên trên ngưỡng kháng cự này vào ngày 18 tháng 9.
Biểu đồ ETH/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Đường EMA 20 ngày đang đi ngang và chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) ở gần điểm giữa, cho thấy phe bò đang quay trở lại. Nếu người mua duy trì mức giá trên đường EMA 20 ngày, cặp ETH/USDT có thể tăng lên SMA 50 ngày ($1.712) và sau đó lên $1.750. Việc bứt phá lên trên mức này sẽ xác nhận một đáy đôi ngắn hạn. Mục tiêu của thiết lập tăng giá này là $1.959.
Tuy nhiên, phe gấu có thể có kế hoạch khác. Họ sẽ cố gắng kéo giá trở lại dưới đường EMA 20 ngày và bẫy những con bò hung hãn. Việc phá vỡ xuống dưới $1.600 có thể bắt đầu một động thái đi xuống hướng tới mức hỗ trợ mạnh ở $1.531.
Phân tích kỹ thuật BNB
BNB (BNB) đã tăng lên trên đường EMA 20 ngày ($215) vào ngày 17 tháng 9, cho thấy đà giảm đang suy yếu. Tiếp theo, giá có thể đạt đến SMA 50 ngày ($224).
Biểu đồ BNB/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Phe gấu có khả năng đưa ra mức kháng cự mạnh trong vùng giữa SMA 50 ngày và $235. Nếu giá giảm từ vùng này, nó sẽ báo hiệu rằng cặp BNB/USDT có thể vẫn giới hạn trong phạm vi từ $200 đến $235 thêm một thời gian. Đường EMA 20 ngày đi ngang và chỉ số RSI gần điểm giữa cũng cho thấy sự củng cố thêm thời gian tới.
Thay vào đó, nếu phe gấu giảm giá xuống dưới đường EMA 20 ngày, cặp tiền này một lần nữa có thể kiểm tra lại mức hỗ trợ quan trọng gần $200. Việc kiểm tra lại mức hỗ trợ nhiều lần trong một khoảng thời gian ngắn có xu hướng làm suy yếu nó. Nếu mức này bị phá vỡ, cặp tiền có thể giảm xuống còn $183.
Phân tích kỹ thuật XRP
Sự phục hồi của XRP (XRP) đang phải đối mặt với lực bán gần đường EMA 20 ngày ($0,50), nhưng phe bò vẫn chưa bỏ cuộc và đang cố gắng đẩy giá lên trên ngưỡng kháng cự.
Biểu đồ XRP/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Nếu người mua đẩy giá lên trên đường EMA 20 ngày, cặp XRP/USDT có thể cố gắng tăng giá lên $0,56. Mức này có thể là một rào cản khó vượt qua đối với phe bò.
Ngược lại, nếu giá giảm từ mức hiện tại, điều đó cho thấy phe gấu đang bảo vệ quyết liệt đường EMA 20 ngày. Có một mức hỗ trợ nhỏ tại đường xu hướng tăng nhưng nếu mức này bị phá vỡ, cặp tiền có nguy cơ trượt xuống $0,45 và cuối cùng là $0,41.
Phân tích kỹ thuật ADA
Cardano (ADA) tiếp tục bị ép giữa đường EMA 20 ngày ($0,25) và mức hỗ trợ quan trọng ở $0,24. Giao dịch trong phạm vi chặt chẽ này khó có thể tiếp tục lâu dài và sự bứt phá có thể sắp xảy ra.
Biểu đồ ADA/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Sự phân kỳ tăng trên chỉ báo RSI cho thấy áp lực bán đang giảm. Nếu sự không chắc chắn được giải quyết theo chiều hướng tăng, nó sẽ mở đường cho một đợt tăng giá tới mức kháng cự $0,28.
Ngược lại, nếu giá giảm mạnh xuống dưới $0,24, điều đó sẽ báo hiệu rằng phe gấu đã khẳng định quyền lực tối cao của mình. Điều đó có thể báo hiệu sự bắt đầu chặng tiếp theo của xu hướng giảm. Sau đó, cặp ADA/USDT có thể giảm xuống còn $0,22.
Phân tích kỹ thuật DOGE
Dogecoin (DOGE) đã bị kẹt giữa đường EMA 20 ngày ($0,06) và mức hỗ trợ ngang ở $0,06 trong vài ngày qua.
Biểu đồ DOGE/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Nói chung, việc giảm bớt sự biến động sẽ được theo sau bởi sự mở rộng phạm vi. Nếu cặp DOGE/USDT tăng vọt và đóng cửa trên đường EMA 20 ngày, điều đó sẽ cho thấy phe bò đang cố gắng quay trở lại. Sau đó, cặp tiền này có thể tăng lên $0,07. Người mua sẽ phải vượt qua rào cản này để bắt đầu tăng lên $0,08.
Quan điểm tích cực này sẽ bị vô hiệu nếu giá giảm và phá vỡ xuống dưới mức hỗ trợ $0,06. Điều đó có thể kéo giá xuống mức hỗ trợ tiếp theo là $0,055. Phe bò dự kiến sẽ bảo vệ mức này một cách mạnh mẽ.
Phân tích kỹ thuật TON
Bấc dài trên cây nến ngày 16 và 17 tháng 9 của Toncoin (TON) cho thấy các trader đang chốt lời gần mức kháng cự $2,59.
Biểu đồ TON/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Mức quá mua trên chỉ báo RSI cho thấy khả năng điều chỉnh hoặc hình thành phạm vi trong thời gian tới. Tuy nhiên, phe bò vẫn chưa bỏ cuộc và một lần nữa đang cố gắng đẩy giá TON lên trên $2,59. Nếu họ thành công, TON/USDT có thể lấy đà và tăng vọt lên $3.
Mức hỗ trợ quan trọng cần theo dõi ở phía giảm là $2,25. Nếu mức này nhường chỗ, cặp tiền có thể bắt đầu điều chỉnh sâu hơn xuống mức hỗ trợ tiếp theo ở $2,07.
Phân tích kỹ thuật SOL
Sau khi giao dịch gần đường EMA 20 ngày ($19,47) trong vài ngày qua, Solana (SOL) đã vượt qua ngưỡng kháng cự vào ngày 18 tháng 9.
Biểu đồ SOL/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Đường EMA 20 ngày đang đi ngang và chỉ số RSI nằm gần điểm giữa, cho thấy phe gấu có thể đang mất dần khả năng kiểm soát. Người mua sẽ cố gắng củng cố vị thế của mình hơn nữa bằng cách đẩy giá lên ngưỡng kháng cự $22,30. Mức này có khả năng thu hút người bán.
Nếu phe bò không giữ được giá trên đường EMA 20 ngày, điều đó cho thấy phe gấu đang bán ở mức cao hơn. Hỗ trợ đầu tiên về phía giảm là $18,50 và nếu mức này bị vi phạm, SOL có nguy cơ giảm xuống mức hỗ trợ chính tiếp theo là $17,33.
Disclaimer: Bài viết chỉ có mục đích thông tin, không phải lời khuyên đầu tư. Nhà đầu tư nên tìm hiểu kỹ trước khi ra quyết định. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của bạn.
Giá Polygon (MATIC) đã bứt phá lên trên một cái nêm giảm dần ngắn hạn và đang cố gắng xóa đường kháng cự giảm dần dài hạn.
Làm như vậy có thể dẫn đến việc tăng giá đáng kể, trong khi sự từ chối từ đường này có thể thúc đẩy sự sụt giảm về vùng hỗ trợ ngang gần nhất.
Giá MATIC đấu tranh dưới mức kháng cự
Phân tích kỹ thuật trong khung thời gian hàng ngày của MATIC cho thấy giá đã giảm bên dưới đường kháng cự giảm dần kể từ ngày 28 tháng 2, khi nó đạt mức cao nhất hàng năm ở $1,57.
Trong khi di chuyển theo đường này, giá đã giảm từ vùng hỗ trợ ngang $ 0,60. Sau đó, nó xác nhận vùng này là kháng cự vào ngày 29 tháng 8 (biểu tượng màu đỏ).
Động thái này xảy ra cùng lúc với việc xác nhận lại đường kháng cự giảm dần, một dấu hiệu khác của xu hướng giảm. Giá đã không đạt đến mức này kể từ đó.
Nếu giá MATIC bứt phá lên trên đường này, nó có thể tăng 60% và đạt đến vùng kháng cự ngang $0,85. Tuy nhiên, nếu nó bị từ chối một lần nữa, việc giảm 35% xuống mức hỗ trợ gần nhất ở $0,35 có thể sẽ là triển vọng trong tương lai.
Biểu đồ MATIC/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView
Mặc dù hành động giá là giảm, Chỉ số sức mạnh tương đối hàng ngày (RSI) cho thấy dấu hiệu đảo chiều xu hướng tăng tiềm năng.
Các trader sử dụng chỉ số RSI làm thước đo động lượng để xác định xem thị trường đang ở tình trạng quá mua hay quá bán. Điều này hỗ trợ họ đưa ra quyết định liên quan đến việc tích lũy hoặc thanh lý tài sản. Chỉ số RSI trên 50 và dốc lên cho thấy phe bò có lợi thế. Trong khi chỉ số dưới 50 ngụ ý kịch bản ngược lại.
Mặc dù chỉ báo vẫn ở dưới 50 nhưng nó đang tăng lên. Quan trọng hơn, nó đã tạo ra phân kỳ tăng đáng kể (đường màu xanh lá cây). Điều này xảy ra khi đà giảm không được hỗ trợ bởi động lượng.
Nó thường dẫn đến sự đảo ngược xu hướng sang tăng. Trong trường hợp của MATIC, nó được kỳ vọng sẽ tạo ra sự bứt phá lên trên đường kháng cự giảm dần dài hạn.
Sàn giao dịch đã phá sản đã FTX đăng một danh sách các tài sản được phê duyệt để thanh lý và MATIC không nằm trong số đó.
Dự đoán giá MATIC: Liệu đột phá ngắn hạn có xúc tác cho đợt tăng mới không?
Nhìn vào khung thời gian sáu giờ ngắn hạn cho thấy giá sẽ bứt phá thành công lên trên đường kháng cự dài hạn. Lý do chính cho điều này là giá đã bứt phá lên trên một cái nêm giảm dần ngắn hạn. Cái nêm được coi là một mô hình tăng giá và có thể xúc tác cho sự bứt phá lên trên đường kháng cự dài hạn.
Chỉ báo RSI sáu giờ hỗ trợ xu hướng tăng giá đang diễn ra và di chuyển lên trên đường kháng cự dài hạn. Chỉ báo đang dốc lên và nằm trên 50.
Trở ngại chính còn lại là mức kháng cự nhỏ ở $0,53. Sau khi MATIC vượt qua nó, giá có thể sẽ tăng lên mức kháng cự tiếp theo ở $0,85.
Do đó, dự đoán giá MATIC có khả năng nhất là bứt phá lên trên đường kháng cự và tăng lên $0,85. Tuy nhiên, nếu giá bị từ chối bởi đường kháng cự, việc giảm 35% xuống vùng hỗ trợ ngang $0,35 có thể theo sau.
Disclaimer: Bài viết chỉ có mục đích thông tin, không phải lời khuyên đầu tư. Nhà đầu tư nên tìm hiểu kỹ trước khi ra quyết định. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của bạn.
